一、现金资产概述

是指现金或与现金等同的资金资产

（一）现金资产的构成－微利资产

1、库存现金、

2、存放在中央银行的资金、

3、存放同业、

4、托收中现金－支票取现过程中

（二）现金资产的管理原则：

1、适度控制原则，

2、适时调节流量原则，

3、加强库存现金的安全防范。

二、商业银行头寸（即款项）的构成及管理原则

（一）头寸构成

1、可用头寸：扣除法定存款准备金后可用的现金，包括－库存现金、超额准备金和存放同业。

2、基础头寸：库存现金和超额准备金之和。

3、可贷头寸：商业银行在某一时期内，可直接用于贷款发放和投资的资金。是形成银行盈利性资产的基础。一般“基础头寸”大于“可贷头寸”，因超额准备金中还需流动性需要。

（二）商业银行头寸管理原则

减少现金持有量

加快现金收取，降低机会成本

三、银行头寸的预测与调度

（一）银行头寸的预测

1、存款周转金的预测：如到期的定期存款、金融债券；定活两便的存款；活期存款－后两者有提取的可能性；

2、贷款周转金的预测：

3、贷款和存款的综合预测：

资金头寸需要量＝预计的贷款增量＋应缴存款准备金增量－预计的存款增量

时期资金头寸量＝时点的可贷头寸＋存款增量＋各种应收债权＋新增借入资金－贷款增量－法定准备金增量－各种应付债务＋－内部资金来源与运用差额（如为正，可增加资产投放，对外投资；否则，资金不足应筹集资金）

（二）银行的头寸调度

在正确预测资金头寸变化趋势的基础上，及时灵活地调节资金头寸

银行头寸调度的渠道

1、同业拆借

2、短期证券回购及商业票据交易

3、总行与分支机构间的资金调度

4、通过中央银行融通资金

5、出售中长期的证券

6、出售贷款和固定资产